新浪財(cái)經(jīng)訊 11月23日?qǐng)?bào)道,據(jù)《華爾街日?qǐng)?bào)》(The Wall Street Journal)周一見(jiàn)到的一份合約細(xì)則,錦州銀行(Bank of Jinzhou Co。)規(guī)模不超過(guò)9.43億美元的香港首次公開(kāi)募股(IPO)交易僅獲得一家基礎(chǔ)投資者(cornerstone investor)認(rèn)購(gòu)。這種情況十分罕見(jiàn),今年市場(chǎng)動(dòng)蕩,多數(shù)公司在公開(kāi)發(fā)行前都會(huì)鎖定大額認(rèn)購(gòu)以確保IPO順利進(jìn)行。
錦州銀行香港IPO遇冷,僅獲一家基礎(chǔ)投資者認(rèn)購(gòu)位于中國(guó)西北寧夏的私營(yíng)企業(yè)寧夏天元錳業(yè)有限公司(Ningxia Tianyuan Manganese Ltd, 簡(jiǎn)稱(chēng):寧夏天元)旗下香港天元錳業(yè)國(guó)際貿(mào)易有限公司(Hong Kong Tian Yuan Manganese International Trade Co)認(rèn)購(gòu)了錦州銀行擬發(fā)行的13.2億股IPO股份中的2億股,占整個(gè)IPO規(guī)模的15%。錦州銀行IPO發(fā)行價(jià)指導(dǎo)區(qū)間為每股4.64-5.54港元。
錦州銀行招股說(shuō)明書(shū)顯示,該行的大股東之一銀川寶塔精細(xì)化工有限公司(Yinchuan Baota Refined chemical Industry Co)為寧夏寶塔能源化工有限公司(Ningxia Baota Energy Chemical Co, 簡(jiǎn)稱(chēng):寧夏寶塔)全資所有,總部也位于寧夏。關(guān)于寧夏寶塔和寧夏天元的關(guān)系,目前沒(méi)有找到相關(guān)信息。
在香港,基礎(chǔ)投資者承諾參與一宗IPO交易的認(rèn)購(gòu),并同意以發(fā)行價(jià)購(gòu)買(mǎi)股票,但在股票開(kāi)始交易后的一定時(shí)期內(nèi)不得拋售股票,這一鎖定期通常為六個(gè)月。基礎(chǔ)投資者的參與能夠增強(qiáng)其他投資者的信心。
6月份中國(guó)市場(chǎng)動(dòng)蕩以來(lái)的IPO交易情況顯示出,分配給基礎(chǔ)投資者的股票規(guī)模要高于均值水平,這顯示出,IPO交易越來(lái)越難以吸引普通投資者。債務(wù)清算公司中國(guó)華融資產(chǎn)管理股份有限公司(China Huarong Asset Management co。, 2799.HK, 簡(jiǎn)稱(chēng):中國(guó)華融) 10月份在香港進(jìn)行了總額23億美元的IPO,面向10位基礎(chǔ)投資者出售的比例達(dá)到了創(chuàng)紀(jì)錄的70%。
青島銀行(Bank of Qingdao)在上周五啟動(dòng)規(guī)模不超過(guò)6.65億美元的IPO交易前,獲得基礎(chǔ)投資者對(duì)其IPO近70%股票的認(rèn)購(gòu)承諾。
香港自2010年以來(lái)最大的10宗IPO交易,面向基礎(chǔ)投資者出售的比例平均在38%左右。
據(jù)知情人士透露,錦州銀行還另外獲得了一位錨定投資者(anchor investor) 5,000萬(wàn)美元的認(rèn)購(gòu)承諾,該投資者為一家廣東地產(chǎn)開(kāi)發(fā)商。此類(lèi)投資者沒(méi)有鎖定期限制,IPO發(fā)行方也無(wú)需在募股說(shuō)明書(shū)中披露相關(guān)情況。
錦州銀行今日開(kāi)始接受認(rèn)購(gòu),將在11月30日確定發(fā)行價(jià)。該行將在12月7日掛牌上市。
記者無(wú)法聯(lián)系到該行置評(píng)。
今年早些時(shí)候,對(duì)陷入困境的中國(guó)太陽(yáng)能電池板生產(chǎn)商漢能薄膜發(fā)電集團(tuán)有限公司(Hanergy Thin Film Power Group, 0566.HK, 簡(jiǎn)稱(chēng):漢能薄膜發(fā)電)的風(fēng)險(xiǎn)敞口曾使錦州銀行的IPO計(jì)劃推遲。當(dāng)時(shí)監(jiān)管部門(mén)對(duì)該行向漢能薄膜發(fā)電的貸款提出了質(zhì)疑,香港證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會(huì)(Hong Kong Securities & Futures Commission, 簡(jiǎn)稱(chēng):香港證監(jiān)會(huì)[微博])正在對(duì)此進(jìn)行調(diào)查。該行于10月14日再次向香港交易所提交了IPO申請(qǐng)。
申請(qǐng)文件顯示,錦州銀行對(duì)與漢能掛鉤的受益權(quán)轉(zhuǎn)讓計(jì)劃,以及對(duì)該行發(fā)行的對(duì)接漢能債權(quán)計(jì)劃的理財(cái)產(chǎn)品,有約為人民幣48.9億元(7.7億美元)的風(fēng)險(xiǎn)敞口。漢能集團(tuán)是漢能薄膜發(fā)電的母公司。這些產(chǎn)品一定程度上用漢能薄膜發(fā)電的股票作為擔(dān)保,而漢能薄膜發(fā)電股票在5月份大幅下跌后停牌。
錦州銀行成立于1998年,主要從事中小企業(yè)金融服務(wù)。截至6月底,其總資產(chǎn)為人民幣3,129億元(490億美元),不良貸款率為0.995。該行今年上半年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)人民幣14.4億元(2.26億美元)。
錦州銀行將是繼青島銀行(Bank of Qingdao)后今年在香港上市的第二家銀行,青島銀行股票將于12月3日開(kāi)始在香港交易。知情人士稱(chēng),與此同時(shí),鄭州銀行(Bank of Zhengzhou)規(guī)模7億美元的IPO也在等待香港交易所的批準(zhǔn),計(jì)劃上市時(shí)間為12月21日的當(dāng)周。
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