上海自貿(mào)區(qū):探索實(shí)施流入側(cè)資本項(xiàng)目可兌換 積極探索金融綜合監(jiān)管和功能監(jiān)管
在上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)的“三年答卷”中,金融,無(wú)疑是最具份量、最富有上海特色的改革試驗(yàn)領(lǐng)域之一。
三年來(lái)的上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)“金改答卷”,有哪些亮點(diǎn),下一步“金改”又將如何深化推進(jìn),對(duì)此,解放日?qǐng)?bào).上觀記者采訪了上海市金融黨委書(shū)記、市金融辦主任鄭楊。
解放日?qǐng)?bào).上觀:上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融改革倍受關(guān)注,三年多來(lái),在哪些領(lǐng)域的金融開(kāi)放與創(chuàng)新最具價(jià)值和影響力?
鄭楊:上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)掛牌三年多來(lái),金融開(kāi)放創(chuàng)新試點(diǎn)是重要內(nèi)容。在黨中央、國(guó)務(wù)院的正確領(lǐng)導(dǎo)下,上海市會(huì)同國(guó)家有關(guān)部門(mén)認(rèn)真貫徹落實(shí)自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)總體方 案,在金融開(kāi)放創(chuàng)新方面緊緊圍繞“三個(gè)始終堅(jiān)持”,努力實(shí)現(xiàn)了“三個(gè)基本形成”:始終堅(jiān)持金融制度創(chuàng)新是自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融改革的核心任務(wù),基本形成了適應(yīng)更 加開(kāi)放環(huán)境和有效防范風(fēng)險(xiǎn)的金融制度創(chuàng)新體系;始終堅(jiān)持服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)是自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融改革的基本要求,基本形成了促進(jìn)貿(mào)易投資便利化、提升金融服務(wù)水平的 一批創(chuàng)新成果;始終堅(jiān)持統(tǒng)籌協(xié)同推進(jìn)是自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融改革的重要手段,基本形成了自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)與國(guó)家重大戰(zhàn)略聯(lián)動(dòng)發(fā)展的格局。
三年多來(lái),上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)始終堅(jiān)持金融制度創(chuàng)新是自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融改革的核心任務(wù),建立了資本項(xiàng)目可兌換、利率市場(chǎng)化、金融市場(chǎng)開(kāi)放、人民幣國(guó)際化等核心領(lǐng)域金融改革的先行先試機(jī)制,基本形成宏觀審慎和風(fēng)險(xiǎn)可控的金融監(jiān)管體系,金融開(kāi)放創(chuàng)新措施的系統(tǒng)集成已初具規(guī)模。
圍繞“金改51條”和“金改40條”,上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)已推出了若干項(xiàng)落地實(shí)施細(xì)則,基本形成了適應(yīng)更加開(kāi)放環(huán)境和有效防范風(fēng)險(xiǎn)的金融制度創(chuàng)新體系。
上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)創(chuàng)設(shè)自由貿(mào)易賬戶系統(tǒng),建立了“一線審慎監(jiān)管、二線有限滲透”的資金跨境流動(dòng)管理基礎(chǔ)性制度。自由貿(mào)易賬戶實(shí)現(xiàn)了跨境融資、跨境并購(gòu)、金融市場(chǎng)交易等多領(lǐng)域的本外幣一體化金融服務(wù),上海市所有金融機(jī)構(gòu)都可以直接或間接接入自由貿(mào)易賬戶系統(tǒng)。
上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)穩(wěn)步推進(jìn)金融市場(chǎng)、金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)創(chuàng)新,比如證券“滬港通”實(shí)施,開(kāi)創(chuàng)了風(fēng)險(xiǎn)可控的跨境證券投資新模式,推進(jìn)資本市場(chǎng)“點(diǎn)對(duì)點(diǎn)”雙向開(kāi)放;推出“黃金國(guó)際板”、“黃金滬港通”和人民幣計(jì)價(jià)的“上海金”,進(jìn)一步擴(kuò)大了上海黃金市場(chǎng)在全球的影響力。上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)掛牌三年多來(lái),在金融機(jī)構(gòu)集聚和業(yè)務(wù)創(chuàng)新方面取得了多項(xiàng)第一。
上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)不斷擴(kuò)大對(duì)內(nèi)與對(duì)外開(kāi)放。大幅放開(kāi)銀行間債券市場(chǎng),取消了入市審批流程和投資額度限制;有序開(kāi)放外匯市場(chǎng),參與交易的境外機(jī)構(gòu)達(dá)到55家。目前,境外投資者投資上海金融市場(chǎng)已基本打通。
上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)還積極探索構(gòu)建開(kāi)放經(jīng)濟(jì)下金融風(fēng)險(xiǎn)防范新機(jī)制。在境內(nèi)外經(jīng)濟(jì)金融環(huán)境波動(dòng)的情況下,上海金融體系和跨境資金流動(dòng)沒(méi)有發(fā)生重大異常情況,始終保持穩(wěn)健運(yùn)行態(tài)勢(shì),為進(jìn)一步推進(jìn)金融開(kāi)放創(chuàng)新提供了堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。
解放日?qǐng)?bào).上觀:當(dāng)前中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展要避免“脫實(shí)向虛”,在此背景下,上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金改過(guò)程中,如何思考“虛”、“實(shí)”之間的關(guān)系?
鄭楊:金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心,在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中發(fā)揮著十分重要的作用。經(jīng)過(guò)三年多的探索,上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融改革針對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的需求,進(jìn)一步促進(jìn)貿(mào)易投資便利化,不斷提升金融服務(wù)水平,努力探索新形勢(shì)下金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的有效途徑,取得了積極成果。
上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融改革始終堅(jiān)持服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型發(fā)展,加大對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的融資力度。自貿(mào)區(qū)掛牌三年多來(lái),上海金融市場(chǎng)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大,交易融資功能不斷提升,2014到2016年三年間,上海金融市場(chǎng)直接融資額共計(jì)約25萬(wàn)億元,有力地支持了實(shí)體經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型發(fā)展。
上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融改革聚焦促進(jìn)貿(mào)易投資便利化。建立了跨境雙向人民幣資金池業(yè)務(wù)等相關(guān)規(guī)則,簡(jiǎn)化了區(qū)內(nèi)企業(yè)境內(nèi)外資金調(diào)撥的手續(xù),大幅提升了跨國(guó)公司 集團(tuán)內(nèi)資金的使用效率;外匯局上海市分局對(duì)“金改40條”中提到的外匯管理政策改革舉措進(jìn)行了明確和細(xì)化,按照“區(qū)內(nèi)優(yōu)于區(qū)外”的政策導(dǎo)向,放寬對(duì)外債權(quán) 債務(wù)管理。這些措施均極大便利了對(duì)外貿(mào)易投資。
上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)注重提升金融服務(wù)效率和水平。為有效服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展,國(guó)家金融管理部門(mén)針對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)需求,結(jié)合自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融制度創(chuàng)新,持續(xù)推進(jìn)簡(jiǎn)政放權(quán),優(yōu)化監(jiān)管流程,進(jìn)一步便利金融機(jī)構(gòu)開(kāi)展業(yè)務(wù),切實(shí)提升服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的效率和水平。
上海牢記作為全國(guó)改革開(kāi)放“試驗(yàn)田”的重要使命,將金融管理部門(mén)推進(jìn)簡(jiǎn)政放權(quán),優(yōu)化監(jiān)管流程的經(jīng)驗(yàn)努力形成了一批可復(fù)制可推廣的創(chuàng)新成果,目前有20多項(xiàng)創(chuàng)新成果在全國(guó)范圍先后進(jìn)行了復(fù)制推廣,在更大領(lǐng)域、更廣范圍服務(wù)全國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展。
解放日?qǐng)?bào).上觀:上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融改革,如何服務(wù)于國(guó)家戰(zhàn)略,如何與之形成聯(lián)動(dòng)?
鄭楊:上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融改革過(guò)程中,注重加強(qiáng)與國(guó)家重大戰(zhàn)略之間的聯(lián)動(dòng),主要是人民幣國(guó)際化戰(zhàn)略、上海國(guó)際金融中心建設(shè)戰(zhàn)略、“一帶一路”戰(zhàn)略倡議以及上海具有全球影響力的科技創(chuàng)新中心建設(shè)戰(zhàn)略,基本形成了聯(lián)動(dòng)發(fā)展的格局。
推進(jìn)人民幣國(guó)際化戰(zhàn)略方面,上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)跨境人民幣業(yè)務(wù)的快速發(fā)展。截至2016年底,自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)累計(jì)發(fā)生人民幣境外借款約304.3億元,403家 企業(yè)累計(jì)開(kāi)展跨境人民幣雙向資金池業(yè)務(wù)收支總額為7704億元。2016年上海跨境人民幣結(jié)算總額達(dá)2.26萬(wàn)億元,占全國(guó)的22.9%,居全國(guó)首位。
自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)對(duì)于上海國(guó)際金融中心建設(shè)來(lái)說(shuō),是一個(gè)先行先試的重要機(jī)遇,一些難以在面上推廣的金融改革開(kāi)放事項(xiàng),可以結(jié)合自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)制度創(chuàng)新先行先試。我 們著眼于促進(jìn)投資貿(mào)易便利化,在自貿(mào)區(qū)開(kāi)展了一系列金融開(kāi)放創(chuàng)新,加快推進(jìn)了面向國(guó)際的金融交易平臺(tái)建設(shè),重點(diǎn)集聚了一批功能型、國(guó)際性金融機(jī)構(gòu)及組織, 極大提升了上海金融市場(chǎng)的能級(jí),增強(qiáng)了上海資金、資產(chǎn)、資源價(jià)格的國(guó)際影響力。
上海自貿(mào)區(qū)試 驗(yàn)區(qū)金融改革充分發(fā)揮自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)的平臺(tái)優(yōu)勢(shì),積極參與、主動(dòng)服務(wù)“一帶一路”戰(zhàn)略建設(shè),比如自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)加大了對(duì)“一帶一路”沿線國(guó)家雙邊本幣間的互換和人 民幣結(jié)算的促進(jìn)力度;在與上海科創(chuàng)中心建設(shè)戰(zhàn)略聯(lián)動(dòng)方面,支持科技金融在自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)先試先行,著力完善科技金融服務(wù)體系,上海股權(quán)托管交易中心設(shè)立“科技 創(chuàng)新板”,截至2016年底,累計(jì)實(shí)現(xiàn)四批共102家企業(yè)掛牌,融資總額11.45億元。
解放日?qǐng)?bào).上觀:全球投資貿(mào)易格局正在發(fā)生新的變化,金融系統(tǒng)也面臨著新的挑戰(zhàn)與風(fēng)險(xiǎn),上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)應(yīng)該如何把握下階段的“金改”方向?
鄭楊:前不久,習(xí)近平總書(shū)記、李克強(qiáng)總理對(duì)上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)三年來(lái)工作成效給予充分肯定,并作出重要指示。我們將認(rèn)真貫徹落實(shí)習(xí)近平總書(shū)記、李克強(qiáng)總理的 重要指示精神,堅(jiān)持五大發(fā)展理念引領(lǐng),把握基本定位,強(qiáng)化使命擔(dān)當(dāng),繼續(xù)解放思想、勇于突破、當(dāng)好標(biāo)桿,對(duì)照最高標(biāo)準(zhǔn)、查找短板弱項(xiàng),研究明確下一階段的 重點(diǎn)目標(biāo)任務(wù),大膽試、大膽闖,自主改,繼續(xù)為全國(guó)金融改革開(kāi)放、金融服務(wù)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展等方面探索新途徑、積累新經(jīng)驗(yàn)。
當(dāng)前,深化上 海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融開(kāi)放創(chuàng)新,要做好“三個(gè)對(duì)標(biāo)”,即:一要對(duì)標(biāo)建設(shè)開(kāi)放度最高的自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)和國(guó)際高標(biāo)準(zhǔn)經(jīng)貿(mào)規(guī)則,進(jìn)一步深化自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融開(kāi)放創(chuàng)新試 點(diǎn),不斷提升金融服務(wù)貿(mào)易投資便利化水平;二要對(duì)標(biāo)國(guó)家戰(zhàn)略和金融改革開(kāi)放總體部署,響應(yīng)“一帶一路”戰(zhàn)略倡議,支持“長(zhǎng)江經(jīng)濟(jì)帶”建設(shè),服務(wù)人民幣國(guó)際化戰(zhàn)略,加強(qiáng)與上海科創(chuàng)中心建設(shè)、國(guó)際航運(yùn)中心建設(shè)聯(lián)動(dòng),不斷提升金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)功能。三要對(duì)標(biāo)2020年基本建成國(guó)際金融中心的目標(biāo),加強(qiáng)與國(guó)際金融中心建設(shè)聯(lián)動(dòng),加快形成更加開(kāi)放高效的金融市場(chǎng)體系,不斷提升金融市場(chǎng)配置境內(nèi)外資源的能力。
面對(duì)新趨勢(shì)、新目標(biāo),下一階段,上海自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融開(kāi)放創(chuàng)新將緊緊圍繞以下四個(gè)方面力爭(zhēng)取得新的突破。
第一,以金融市場(chǎng)體系建設(shè)為核心,進(jìn)一步提高輻射力和全球影響力。要充分利用好自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)平臺(tái),進(jìn)一步拓展人民幣產(chǎn)品市場(chǎng)的廣度和深度,豐富人民幣產(chǎn)品 和工具,加快建設(shè)人民幣全球支付清算體系和全球金融市場(chǎng)基礎(chǔ)設(shè)施體系。進(jìn)一步擴(kuò)大金融市場(chǎng)對(duì)外開(kāi)放,支持在滬金融市場(chǎng)在區(qū)內(nèi)設(shè)立國(guó)際金融交易平臺(tái)或開(kāi)展國(guó) 際金融交易業(yè)務(wù),提高上海金融市場(chǎng)的輻射力和全球影響力。
第二,以推動(dòng)資本項(xiàng)目可兌換為重點(diǎn),進(jìn)一步加快人民幣國(guó)際化步伐。當(dāng)前,要探索實(shí)施流入側(cè)的資本項(xiàng)目可兌換,完善外匯管理體制,使境內(nèi)外企業(yè)和個(gè)人更加靈活使用人民幣,不斷增強(qiáng)人民幣作為計(jì)價(jià)、支付、交易、儲(chǔ)備貨幣的功能,加快人民幣國(guó)際化步伐。
第三,以金融服務(wù)業(yè)負(fù)面清單為抓手,進(jìn)一步擴(kuò)大對(duì)內(nèi)對(duì)外開(kāi)放水平。在國(guó)家有關(guān)部門(mén)指導(dǎo)支持下,對(duì)接國(guó)際高標(biāo)準(zhǔn)經(jīng)貿(mào)規(guī)則,探索金融服務(wù)業(yè)對(duì)外資實(shí)行準(zhǔn)入前 國(guó)民待遇加負(fù)面清單管理模式,進(jìn)一步推動(dòng)金融服務(wù)業(yè)對(duì)符合條件的民營(yíng)資本和外資機(jī)構(gòu)擴(kuò)大開(kāi)放。吸引一批具有國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力和行業(yè)影響力的金融機(jī)構(gòu),吸引外資金 融機(jī)構(gòu)將區(qū)域性乃至全球性總部設(shè)在上海,加快形成門(mén)類齊全、功能完善的金融機(jī)構(gòu)體系,建設(shè)人民幣全球業(yè)務(wù)中心和“一帶一路”的投融資服務(wù)中心。
第四,以綜合監(jiān)管平臺(tái)為載體,進(jìn)一步加強(qiáng)金融風(fēng)險(xiǎn)防范。根據(jù)金融業(yè)發(fā)展的新趨勢(shì),在國(guó)家金融管理部門(mén)的指導(dǎo)下,在現(xiàn)有金融監(jiān)管框架基礎(chǔ)上,建立健全金融 綜合監(jiān)管聯(lián)席會(huì)議制度,進(jìn)一步加強(qiáng)信息溝通和監(jiān)管協(xié)調(diào),積極探索金融綜合監(jiān)管和功能監(jiān)管。精簡(jiǎn)行政審批項(xiàng)目,簡(jiǎn)化事前準(zhǔn)入事項(xiàng),加強(qiáng)事中事后分析評(píng)估和事 后備案管理。加強(qiáng)金融風(fēng)險(xiǎn)處置協(xié)作,守住不發(fā)生系統(tǒng)性、區(qū)域性金融風(fēng)險(xiǎn)底線。進(jìn)一步完善金融安全網(wǎng),對(duì)標(biāo)國(guó)家經(jīng)濟(jì)金融戰(zhàn)略原則,更好地形成金融風(fēng)險(xiǎn)防控與 金融開(kāi)放創(chuàng)新的良性互動(dòng)。
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